Wie man die Risikohinweise eines DeFi-Protokolls liest
DeFi-Risikohinweise können Sie in den Docs, Audits, der App-Oberfläche und dem Governance-Forum lesen und dann Audit-Daten, Liquidationsregeln, Admin-Keys und Bedingungen prüfen.
Vahe HakobyanChefredakteur
Aktualisiert 6. Okt. 20263 Min. LesezeitFaktengeprüft
Auf dieser Seite
- Risikohinweise stehen in der Dokumentation, in Audits, in der App und in Governance-Foren.
- Audits zeigen, was wann geprüft wurde und was offen blieb.
- Kreditmärkte listen Besicherungsfaktoren, Liquidationsregeln und Orakel auf.
- Admin-Schlüssel, Bridges und Bedingungen bergen Risiken über die App hinaus.
Die Formulierungen in der App verbergen oft die entscheidenden Details. Sie müssen kein Programmierer sein, aber Sie müssen langsam lesen und die App mit den Dokumenten vergleichen.
Wo sind die Risikohinweise?
Beginnen Sie mit den Materialien des Protokolls. Die Dokumentation erklärt, wie es funktioniert, während Audit-Berichte in einem Sicherheitsordner liegen. Die App zeigt Warnungen und Parameter, und das Governance-Forum enthält Vorschläge, die die Regeln ändern können.
Wie liest man sie Schritt für Schritt?
Das Lesen von Risikohinweisen erfordert Geduld. Vergleichen Sie jedes Dokument mit der aktuellen App und den neuesten Governance-Abstimmungen.
- 1Prüfen Sie Datum und Umfang jedes AuditsVergleichen Sie das Datum des Berichts mit dem letzten Code-Upgrade. Lesen Sie, welche Verträge die Prüfer untersucht haben, und behandeln Sie ungelöste Feststellungen als offene Risiken.
- 2Lesen Sie die Regeln der KreditmärkteAchten Sie auf Besicherungsfaktoren, Liquidationsschwellen und Oracle-Preisquellen. Diese Regeln entscheiden darüber, wann Ihre Sicherheiten verkauft werden können.
- 3Finden Sie heraus, wer die Admin-Schlüssel kontrolliertPrüfen Sie, wer Verträge aktualisieren, das Protokoll pausieren oder Nutzergelder bewegen kann. Achten Sie auf ein Multisig, einen Timelock oder eine Governance-Abstimmung.
- 4Verfolgen Sie Vermögenswerte über Chains hinwegWenn Sie eine Bridge oder einen Stablecoin auf einer anderen Chain nutzen, lesen Sie die Risiken des Bridge-Vertrags und die Peg-Historie des Stablecoins. Stablecoins wurden schon unter ihrem Peg gehandelt, wie USDC im März 2023.
Was sollten Sie nach dem Lesen tun?
Prüfen Sie nach dem Lesen die rechtlichen Bedingungen und Ihre Unterlagen. DeFi kann anonym wirken, doch Steuer- und Rechtspflichten bleiben meist bestehen. Der IRS behandelt Krypto als Eigentum, daher müssen Einkünfte und Trades möglicherweise gemeldet werden.
Häufig gestellte Fragen
Betrachten Sie die fehlende Seite als Warnsignal. Suchen Sie nach Audits eines Mutterunternehmens oder eines Forks. Wenn grundlegende Angaben fehlen, haben Sie kaum eine Grundlage, um die Risiken zu beurteilen.
Nein. Ein Audit ist eine Prüfung zu einem bestimmten Zeitpunkt durch eine einzelne Firma. Es kann Fehler übersehen, und spätere Code-Änderungen können neue Risiken schaffen.
Normalerweise nein. Die CFTC hat gewarnt, dass staatliche Behörden die meisten Kassa-Märkte für virtuelle Währungen nicht regulieren oder beaufsichtigen. Zudem können Sie nicht sicher sein, Ihre virtuellen Währungen zurückzuerhalten, wenn sie gestohlen werden.
Sie können sich mit jedem Upgrade, jeder Parameter-Abstimmung oder jedem neuen Audit ändern. Lesen Sie sie erneut, bevor Sie Mittel hinzufügen oder Ihre Position ändern.
