Plateformes de prêt crypto : fonctionnement et risques
Les plateformes de prêt crypto permettent de prêter des cryptos contre intérêts ou d'emprunter sur garantie, mais la faillite d'une plateforme ou le gel des retraits peut bloquer vos pièces.
Vahe HakobyanRédacteur en chef
Mis à jour le 6 oct. 20263 min de lectureVérifié
Sur cette page
- Les emprunteurs déposent une garantie d'une valeur supérieure au prêt.
- Aucune assurance FDIC ne couvre un solde de prêt crypto.
- La faillite de la plateforme ou un gel des retraits peut bloquer vos cryptos.
Ces services se placent entre les détenteurs de cryptos et les personnes qui veulent un prêt. La plateforme détient les pièces du prêteur et prend une garantie auprès de l'emprunteur, et la CFTC a déclaré que la plupart des marchés au comptant où s'échangent les monnaies virtuelles ne sont ni réglementés ni supervisés par des agences gouvernementales.
Comment fonctionnent les plateformes de prêt crypto ?
Les prêteurs déposent des cryptos et gagnent des intérêts payés par les emprunteurs. Les emprunteurs déposent une garantie, généralement d'une valeur supérieure au prêt, afin que la plateforme puisse la vendre en cas de défaut.
Comment les utilise-t-on ?
Les gens utilisent ces plateformes pour gagner des intérêts sur des cryptos inactives ou emprunter des stablecoins sans vendre les cryptos qu'ils détiennent. Un prêt peut couvrir une dépense à court terme sans vente.
- Gagner des intérêts sur des cryptos inactives.
- Empruntez des stablecoins sans vendre vos cryptos.
- Couvrir une dépense à court terme sans vendre.
Quels sont les principaux risques ?
Une défaillance de la plateforme ou un gel des retraits peut bloquer vos cryptos pendant longtemps. Aucune assurance FDIC ne couvre un solde, et la CFTC a déclaré que les plateformes de marché au comptant pouvaient manquer de garanties telles que la protection des clients. Des bugs de contrat intelligent et la liquidation automatique des garanties peuvent aussi entraîner des pertes.
En quoi est-ce différent d'une banque ?
Un compte d'épargne bancaire est assuré par la FDIC et supervisé par les agences bancaires. La plupart des plateformes de prêt crypto ont une supervision bancaire limitée ou inexistante et aucune assurance FDIC. Le staking verrouille des pièces dans un réseau proof-of-stake pour aider à confirmer les transactions ; le prêt confie vos pièces à une plateforme qui doit vous les rendre.
Questions fréquentes
L'IRS considère les cryptos comme des biens, donc les intérêts que vous percevez sont généralement un revenu ordinaire basé sur leur valeur au moment où vous les recevez.
La plateforme vend généralement la garantie de l'emprunteur pour rembourser le prêt. Si la vente ne suffit pas, elle peut poursuivre l'emprunteur ou utiliser un fonds de réserve.
Un prêteur peut perdre la totalité de son dépôt si la plateforme fait faillite ou gèle les retraits. Dans certains montages centralisés, un emprunteur peut devoir davantage si un mouvement de prix rapide empêche une liquidation ordonnée.
Oui, certaines plateformes fonctionnent comme des contrats intelligents sur une blockchain, sans société détenant vos pièces. Elles comportent toujours des risques de bugs de contrat intelligent et de liquidation.
