Hur man utvärderar risker i DeFi-avkastningsstrategier
För att utvärdera en DeFi-avkastningsstrategi, kontrollera kontraktet, avkastningskällan, likviditeten och utträdesvillkoren innan du sätter in, och återkalla sedan tokengodkännanden.
Vahe HakobyanChefredaktör
Uppdaterad 6 okt. 20263 min läsningFaktagranskad
På den här sidan
- En revision är en ögonblicksbild, inte en garanti.
- Avkastning kommer från avgifter, ränta eller emissioner.
- Kontrollera likviditet och inlåsningar först.
- Registrera affärer och återkalla godkännanden efter att du har gått ut.
En DeFi-avkastningsstrategi placerar dina tokens i ett smart kontrakt som betalar dig för att använda dem. Kontraktet, avkastningskällan och utträdesvillkoren är offentliga.
Vad bör du kontrollera innan du börjar?
Läs kontraktet i en blockutforskare. Ethereum, som lanserades 2015, kör smarta kontrakt som vem som helst kan granska. Leta efter en offentlig revision, men behandla den som en ögonblicksbild av koden vid ett visst datum, och ta sedan reda på vem som innehar adminnycklarna och spåra avkastningen till avgifter, ränta eller emissioner.
Hur utvärderar du riskerna steg för steg?
När du känner till kontraktet och avkastningskällan testar du utträdet innan du går in. Likviditet kan torka upp, inlåsningar kan fördröja dig och en utlåningsmarknad kan sälja din säkerhet.
- 1Kontrollera poolens likviditetSe hur mycket av varje token som finns i poolen och hur ett stort uttag påverkar priset.
- 2Läs uttagsreglernaLeta efter dagliga tak, cooldowns eller inlåsningsperioder som fördröjer ditt utträde.
- 3Granska säkerhetsreglernaOm du lånar, notera vilka tokens som räknas som säkerhet och lånegränsen.
- 4Spåra likvidering och orakelTa reda på priset till vilket din säkerhet säljs och vilken prisfeed protokollet läser. En enda feed kan orsaka felaktiga likvideringar.
- 5Upptäck rug pulls och falska projektSkriv in kontraktsadressen i en blockutforskare själv, inte via en länk. Nätfiskesidor kopierar riktiga, och anonyma team, oreviderad kod eller adminnycklar som kan tömma en pool är varningstecken.
Vad bör du göra efter att du har satt in?
För register över varje transaktion. IRS behandlar kryptovaluta som egendom, så avkastningen du får är vanligtvis inkomst. Återkalla de tokengodkännanden du gav protokollet efter att du har tagit ut.
Vanliga frågor
Det är gapet mellan att hålla dina två tokens och att sätta dem i en pool när deras prisförhållande ändras. Förlusten blir permanent när du tar ut.
Vid en enkel insättning kan du vanligtvis förlora din insättning men inte mer. CFTC varnar för att upplåning kan kosta dig mer än du satte in.
Vanligtvis ja. IRS behandlar kryptovaluta som egendom, så avkastningen du får är i allmänhet inkomst.
