Что показывает коэффициент корреляции криптовалют

Коэффициент корреляции криптовалют сравнивает парные доходности, а не сырые цены, за выбранное окно. Значение описывает одну пару за один период, поэтому оно может меняться при изменении окна или рыночных условий.

Что показывает коэффициент корреляции криптовалют?

Коэффициент показывает, насколько тесно цены пары криптоактивов движутся вместе со временем. Это число от минус единицы до плюс единицы. Знак указывает направление: положительное значение означает, что активы, как правило, движутся вместе, а отрицательное — что они движутся в противоположные стороны.

Как рассчитывается коэффициент корреляции криптовалют?

Расчёт начинается с двух активов и выбранного окна. Для каждого периода в этом окне вы находите доходность каждого актива. Доходность — это процентное изменение от одного периода к следующему. Вы сопоставляете две доходности за один и тот же период. Формула использует эти парные доходности, а не исходные цены. Она делит ковариацию парных доходностей на произведение того, насколько каждый ряд доходностей варьируется сам по себе. Результат находится между минус единицей и плюс единицей.

Как читать коэффициент корреляции криптовалют?

Значения вблизи положительного максимума означают, что активы, как правило, движутся вместе. Значения вблизи отрицательного минимума означают, что они, как правило, движутся в противоположные стороны. Значение вблизи нейтральной середины означает отсутствие устойчивой линейной связи между их доходностями.

О чём не говорит коэффициент корреляции криптовалют?

Коэффициент не доказывает, что один актив вызывает движение другого. Он также не говорит, что произойдёт дальше. Общие рыночные драйверы могут двигать криптовалютную пару вместе. Он измеряет линейную связь, поэтому криволинейная зависимость может остаться незамеченной.

АвторVahe HakobyanВаге Акопян — главный редактор World-Crypt. Он освещает биткоин, рынки и регулирование, а также руководит редакцией, которая проверяет факты в каждой публикации перед выходом.